دانش کازینو: پلی مارکت (Polymarket) چیست؟

برای آنهایی که به شرطبندی و پیشبینی نتایج علاقه مند هستند، پلی مارکت (Polymarket) یک پلتفرم خلاق است که با استفاده از بلاکچین و ارز دیجیتال خدمات دهی می کند.

اگر به شرط بندی کردن بر روی نتایج مسابقات ورزشی علاقمند هستید، برای شناخت ماهیت و نحوه کار پلی مارکت کار چندان دشواری در پیش نخواهید داشت! این پلتفرم یک ساختار غیرمتمرکز برای شرط بندی بر روی نتیجه رویدادهای مختلف است که علاوه بر ورزش، دنیای سیاست، هنر و بسیاری موارد دیگر را نیز شامل می شود. نکته قابل توجه درباره پلی مارکت استفاده از بلاکچین برای شفافیت و تمرکززدایی است که در کنار امکان واریز و برداشت مبلغ شرط از طریق ارز دیجیتال فرصت گسترده را برای علاقمندان فراهم کرده است.

اگر تجربه و دانش کافی درباره دنیای ارز دیجیتال یا همان کریپتو (Cryptocurrency) داشته باشید، احتمالا با مفهوم کازینو ارز دیجیتال مواجه شده اید. در دیدگاه دیگری پلی مارکت را می توان مانند یک سایت شرط بندی راز دیجیتال تعریف کرد که در آن کاربران در شکل گیری بازارهای شرطبندی موجود در آن مشارکت دارند، یعنی کاربران یک رویداد غالبا پرمخاطب را در این پلتفرم به معرض شرطبندی قرار می دهند و سایر اعضا نیز بر روی نتیجه پیشبینی آن رویداد شرط می بندند. نکته قابل توجه اینجاست که در این پلتفرم کاربران در مقابل پیشبینی یکدیگر شرطبندی می کنند در حالیکه در یک سایت شرطبندی سنتی کاربران بر علیه پیشبینی کازینو شرط می بندند.

پلی مارکت چیست؟

پلی مارکت (Polymarket) بزرگترین بازار پیش‌ بینی جهان است که به کاربران امکان می‌ دهد با شرطبندی روی نتایج رویدادها و وقایع گوناگون از پیشبینی خود کسب سود کنند. در این پلتفرم غیرمتمرکز می‌توان با استفاده از ارزهای دیجیتال، روی نتایج حوزه‌هایی مانند ورزش، سیاست، فرهنگ و علوم معامله کرد و از تغییر قیمت گزینه‌ها درآمد به‌دست آورد.

این پلتفرم در واقع یک اپلیکیشن غیرمتمرکز وب ۳ است که بر روی بستر بلاکچین پالیگان (Polygon) ساخته شده است. این پلتفرم با شبکه اتریوم و برخی ساختارهای دیگر ارز دیجیتال نیز سازگاری دارد و کاربران می توانند با استفاده از موجود خود در کیف پول ارز دیجیتال حساب خود را شارژ نموده و بر روی رویداد مورد نظر خود شرط بندی کنند.

در واقع روش کار این بازار پیشبینی ساده است: اگر پیش‌ بینی‌ شما درست از آب درآید سود میکنید و بخشی از سرمایه آنهایی که اشتباه حدس زده اند به شما می‌رسد، اما اگر پیشبینی‌ تان نادرست باشد مبلغی را که بر روی آن شرط بسته اید از دست میدهید.

پلی مارکت (Polymarket)

پلی مارکت در چند سال اخیر به یکی از شناخته شده ترین پلتفرم های بازار پیش بینی با استفاده از ارز دیجیتال و مبتنی بر بلاکچین تبدیل شده است و به سرعت توجه معامله گران خرد، تحلیلگران و رسانه ها را جلب کرده است. پلی مارکت یک بازار پیشبینی مبتنی بر بلاکچین است که در ۲۰۲۴ بیش از ۹ میلیارد دلار حجم معاملاتی تجمعی را رقم زد و همچنین فعالیت گسترده ای شامل حدود ۳۱۴٬۰۰۰ معامله‌گر فعال ثبت کرد.

تمرکز پلتفرم بر بازارهای سیاسی، ورزشی، اخبار دنیای سلبریتی و رویدادهای پر مخاطب از دلایل مهم در موفقیت این پلتفرم شرط بندی بوده است. همچنین استفاده از فناوری بلاکچین و قراردادهای هوشمند که وعده شفافیت و تسویه سریع را می دهد

در کنار رشد قابل توجه حجم معاملات و تعداد کاربران فعال از جمله موارد دیگری است که در پیشبرد اهداف این پلتفرم تاثیرگذار بوده اند. مجموع این ترکیب باعث شده قیمت های بازارهای پلی مارکت به عنوان یک شاخص سریع از احتمال وقوع رویدادها مورد توجه قرار گیرد و تحلیلگران از آن برای سنجش انتظارات جمعی استفاده کنند. در همین رابطه علاوه بر رشد حجم معاملات و کاربران، پوشش رسانه ای و بحث های عمومی درباره اعتبار داده ها و احتمال وجود معاملات ساختگی نیز به افزایش شهرت پلتفرم کمک کرده است.

پلی مارکت چگونه کار می کند؟

پلی مارکت (Polymarket) یک پلتفرم بازار پیش بینی غیرمتمرکز است که برای معامله روی نتایج رویدادها طراحی شده است، این پلتفرم به کاربران اجازه می دهد با استفاده از ارز دیجیتال و بر روی بستر بلاکچین بر روی پیشبینی نتیجه شرط بندی کنند. پلی مارکت از فناوری قرارداد هوشمند برای ثبت شرط و تسویه آن استفاده می کند که اغلب روی شبکه لایه دوم پلیکان (Polygon) اجرا می شود. پرداخت معمولا با استیبل کوین USDC انجام می شود تا نوسان قیمتی دارایی پایه به حداقل برسد.

بطور کلی برای نحوه کار پلی مارکت را می توان به شرح زیر توضیح داد:

• ایجاد بازار: هر بازار حول یک پرسش مشخص شکل می گیرد، مثلا «آیا نامزد X در فلان انتخابات پیروز خواهد شد یا خیر؟» که برای ایجاد آن بازارها می توانند دو گزینه ای (Yes/No) یا چند گزینه ای باشند.
• خرید و فروش سهام نتیجه: کاربران با استفاده از استیبل کوین «سهام نتیجه» می خرند یا می فروشند. قیمت هر سهم معمولا بین 0.01 تا 1 دلار نوسان می کند و قیمت فعلی سهام نمایانگر احتمال وقوع آن نتیجه است؛ اگر نتیجه رخ دهد هر سهم معمولا 1 دلار پرداخت می کند و در غیر این صورت بی ارزش می شود. مثلا اگر قیمت یک سهم شرطبندی بر روی یک کاندیدای انتخابات ۶۳ سنت باشد، این یعنی آن کاندید در آن بازار خاص ۶۳٪ شانس پیروزی دارد.
• نقدشوندگی و مکانیزم تطبیق سفارش: پلی مارکت از دفتر سفارش و مکانیزم تطبیق برای جفت کردن خریداران و فروشندگان استفاده می کند. در برخی بازارها بازارسازها یا تامین کنندگان نقدشوندگی وارد می شوند تا اختلاف قیمت ها را کاهش دهند و امکان ورود و خروج سریع تر فراهم شود. با این حال نقدشوندگی بین بازارها متفاوت است و در بازارهای کم حجم ممکن است اسپردها و نوسان قیمت بیشتر باشد.
• تعیین نتیجه: پس از بسته شدن بازار، نتیجه توسط منابع معتبر یا داوران تعیین می گردد و سپس قراردادهای هوشمند تسویه را انجام می دهند. شفافیت در این مرحله حیاتی است؛ اگر منبع تعیین نتیجه قابل اعتماد نباشد یا اختلاف نظر وجود داشته باشد، ممکن است بحث و بررسی بیشتری انجام گیرد.
• ریسک ها و سوء استفاده های احتمالی: مانند هر بازار مالی دیگری، ریسک از دست دادن سرمایه وجود دارد. علاوه بر این، پژوهش ها و گزارش های مستقل نگرانی هایی درباره فعالیت های مصنوعی توسط نهنگ ها مطرح کرده اند که می تواند ارقام حجم را تحریف کند و تصویر نادرستی از نقدشوندگی ارائه دهد.

در پلی مارکت و ساير بازارهاي پيش‌بيني غيرمتمرکز مشابه مانند آگر (Augur) و نوسيس (Gnosis) هر کاربر مي‌تواند بازار جديدي ايجاد کند؛ ايجاد بازار به معناي تعريف يک رويداد مشخص براي پيشبينی ديگران است. اين بازارها معمولا از روش بازارسازی خودکار (AMM) براي تامين نقدينگی استفاده مي‌کنند، بنابراين برخلاف بازارهاي سنتی که در آن تامين نقدينگی عمدتا برعهده يک نهاد متمرکز است، در اینجا هر فرد ميتواند نقدينگی به يک بازار اضافه کند. براي تشويق تامين‌ کنندگان نقدينگی، پلتفرم‌ ها بخشی از کارمزد معاملات را به آنها پرداخت ميکنند.

وقتي شما در يک بازار پيشبينی غيرمتمرکز مانند پلی مارکت يک سهم يا توکن نتيجه را ميخريد، قرارداد هوشمند مربوطه تراکنش را در بلاکچين ثبت میکند و هنگام فروش آن توکن نيز تراکنش ديگري ثبت می شود؛ اين شفافيت ثبت تراکنش و تسويه خودکار از ويژگی های بنيادی اين نوع بازارهاست.

آیا پلی مارکت معتبر است؟

پلی مارکت از حمایت برخی چهره‌ های شناخته‌ شده‌ مانند ویتالیک بوترین (Vitalik Buterin) که از هم بنیان گذاران اتریوم است برخوردار بوده و ماهیت غیرمتمرکز پلتفرم باعث شفافیت تراکنش‌ و مشارکت کاربران در همه مراحل از پیشنهاد بازار تا اعلام نتیجه شده است. این ساختار غیرمتمرکز به کاربران امکان می‌دهد در فرایند ایجاد، مدیریت و حل و فصل بازارها نقش داشته باشند و ثبت تراکنش‌ روی بلاکچین شفافیت را افزایش می‌دهد.

در آمریکا طی سال ۲۰۲۲ کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) پلی مارکت را به ارائه معاملات ثبت‌ نشده مشتقات مرتبط با رویدادهای واقعی متهم کرد و شرکت در نهایت با پرداخت جریمه‌ای حدود ۱٫۴ میلیون دلاری با این نهاد به توافق رسید؛ اگرچه پلی مارکت در این توافق اتهامات خود را نپذیرفت اما با محدودسازی دسترسی کاربران ساکن ایالات متحده و اصلاح شرایط خدمات موافقت کرد.

جمع بندی

پلی مارکت (Polymarket) یکی از بزرگترین بازارهای شرط بندی بر روی پیشبینی نتایج مبتنی بر بلاکچین است که با استفاده از استیبل کوین USDC امکان معامله روی نتایج رویدادهای سیاسی، ورزشی، علمی و فرهنگی را در محیطی غیرمتمرکز فراهم می‌کند.

پلی مارکت به عنوان یک پلتفرم پیشتاز در این حوزه شناخته می شود و قیمت های شکل گرفته در بازارهای آن به عنوان شاخصی عملی برای سنجش انتظارات جمعی مورد استفاده تحلیلگران و پژوهشگران قرار می گیرد؛ بسیاری از گزارش ها و تحلیل ها از داده های پلی مارکت برای برآورد احتمال وقوع رویدادها و رصد تغییرات لحظه ای در انتظارات بازار بهره می برند.

پلی مارکت نمونه ای از کاربرد فناوری بلاکچین و استفاده از ارز دیجیتال در ایجاد بازارهای اطلاعاتی و پیشبینی است که توانسته توجه جهانی را جلب کند؛ اما همراه با فرصت ها، ریسک ها و سوالات مهمی درباره شفافیت و اعتبار داده ها نیز مطرح شده است. اگر قصد مشارکت در چنین پلتفرم هایی را دارید بهتر است ابتدا با مفاهیم پایه آشنا شوید، مدیریت ریسک را رعایت کنید و تنها با سرمایه ای معامله کنید که توان از دست دادنش را دارید.